Hace ya varios meses dimos cuenta de una investigación que estaba llevando a cabo el FBI y el Departamento de Justicia de EE.UU. relativa a una manipulación fraudulenta de la tasa Libor -uno de los ejes de referencia del sistema financiero mundial- por parte de una serie de mega bancos internacionales. Como se puede presumir, una leve diferencia porcentual en dicha tasa puede generar enormes ganancias a los que la realizan y graves daños a quienes ignoraban que este tipo de operaciones era posible.El diario inglés The Telegraph ha vuelto a llevar parte de los resultados de esta notable investigación a sus páginas y ha informado que comienzan a aparecer culpables. De acuerdo al diario, se estimaba que el primero en rendir cuentas y llegar a un acuerdo con EE.UU. sería el suizo UBS, pero se anticipó el Barclays -segundo mayor banco británico por activos- con un convenio mediante el cual éste pagará US$ 453 millones para cerrar la investigación. De dicha suma, US$ 200 millones irán a la Commodity Futurs Trading Comission de EE.UU.; US$ 160 millones al Departamento de Justicia norteamericano y US$ 92,8 millones a la Autoridad de Servicios Financieros (FSA) del Reino Unido.

Como se señalara en su oportunidad, la investigación comenzó hace tres años y correos electrónicos descubiertos dan cuenta explícita de la manipulación mediante la que Barclays y otros bancos movieron artificialmente la tasa Libor para obtener ganancias ilegítimas. En uno de los correos citados por The Telegraph, uno de los banqueros pide al otro que el valor sea fijado “lo más alto posible” y su interlocutor responde “seguro”. En otro, se pide expresamente una tasa baja y tras la respuesta afirmativa, responde “te lo debo… pasa por la oficina y abrimos una botella de Bollinger” (champán francés). El hecho ha sido calificado como el mayor escándalo financiero del Reino Unido y Premier, David Cameron, ha dicho que se llevará la investigación “hasta la últimas consecuencias”.

El periódico británico dice que investigación comienza a demostrar que Barclays y otra docena de bancos que fijan la Libor diaria participaron en una conspiración que ha significado a los clientes pagar millones de dólares más por sobre lo que lo habrían hecho con tasas sin manipular. Las evidencias de la investigación de la británica FSA y la estadounidense CFTC, indican que las maniobras de la Tasa Libor fueron efectuadas entre 2004 y 2009, previo al estallido de la crisis. Y como están las cosas en Europa, donde las diferencias de cifras supuestamente requeridas por los bancos para salir de la crisis es grotesca (con arcos de decenas y centenas de miles de millones, según quien audite) la confianza es allí un activo en franco deterioro.

La investigación del FBI está revelando otra cara más de la enorme opacidad de estos mercados, en los que, además, a cada segundo se mueven electrónicamente millones de millones de dólares de ahorros mundiales sin que existan mecanismos ex ante que puedan impedir operaciones ilegítimas. Estos delitos están terminando por demoler la confianza ciudadana en un sistema financiero en el que pocos parecen haber actuado con prudencia y decencia y cuya liquidez y solvencia actual está en serio entredicho. El libertinaje ha llevado la situación al punto en el que, como recordara Axel Kaiser, director ejecutivo de la Fundación para el Progreso, citando a Lenin, la mejor manera de destruir la sociedad capitalista es desbancando su moneda. De esta última, por lo demás, tras el término del patrón oro en EE.UU. en los 70’, solo queda la ingenua confianza en que los ahorros están a buen recaudo en los bancos, sin otro respaldo que una feble garantía estatal de depósitos, algún seguro y, especialmente, la fe en los asentamientos contables que vemos en cartolas de papel y computadores, sin saber, realmente, si tales activos están en buenas o malas manos. No sin poca razón la fuga de capitales de España supera los 250 mil millones de dólares en los últimos 12 meses. Un escenario financiero nada expectante.